อะไรคือองค์ประกอบสำคัญของรูปแบบกำไรเชิงกลยุทธ์?

รูปแบบผลกำไรเชิงกลยุทธ์ซึ่งเป็นอีกชื่อหนึ่งสำหรับ DuPont Equation มีวิธีการหนึ่งในการคำนวณผลตอบแทนจากส่วนของผู้ถือหุ้น ผลตอบแทนจากส่วนของผู้ถือหุ้นหมายถึงผลกำไรของธุรกิจที่สัมพันธ์กับส่วนของผู้ถือหุ้นหรืออีกวิธีหนึ่งนั่นคือประสิทธิผลของธุรกิจในการเปลี่ยนสินทรัพย์และการลงทุนให้เป็นกำไร รูปแบบผลกำไรเชิงกลยุทธ์ใช้องค์ประกอบหลักสามส่วน ได้แก่ อัตรากำไรการหมุนเวียนของสินทรัพย์และการใช้ประโยชน์

อัตรากำไร

องค์ประกอบหลักประการแรกของรูปแบบกำไรเชิงกลยุทธ์คืออัตรากำไร กำหนดอัตรากำไรโดยการลบต้นทุนรวมเช่นวัสดุออกจากยอดขายทั้งหมดเพื่อให้ได้มาซึ่งรายได้สุทธิ จากนั้นหารรายได้สุทธิของคุณด้วยรายได้จากการขายเพื่อให้ได้เปอร์เซ็นต์ เปอร์เซ็นต์นั้นแสดงถึงอัตรากำไรสุทธิของคุณ ตัวอย่างเช่นสมมติว่า บริษัท ของคุณมียอดขาย 1.5 ล้านดอลลาร์ในปีที่แล้วโดยมีต้นทุนรวม 1 ล้านดอลลาร์ รายได้สุทธิของคุณเท่ากับ 1.5 ล้านดอลลาร์ลบ 1 ล้านดอลลาร์หรือ 500,000 ดอลลาร์ การหารตัวเลขนั้นด้วยเงิน 1.5 ล้านเหรียญทำให้คุณมีอัตรากำไรประมาณ 33 เปอร์เซ็นต์ อัตรากำไรที่สูงขึ้นทำให้ผลตอบแทนของผู้ถือหุ้นสูงขึ้น

การหมุนเวียนของสินทรัพย์

องค์ประกอบหลักประการที่สองคือการหมุนเวียนของสินทรัพย์วัดประสิทธิภาพของธุรกิจในการสร้างรายได้จากทรัพย์สิน คำนวณการหมุนเวียนของสินทรัพย์โดยนำรายได้จากการขายของคุณมาหารด้วยสินทรัพย์รวมของคุณ สมมติว่า บริษัท ของคุณสร้างยอดขาย 1.2 ล้านดอลลาร์ด้วยทรัพย์สิน 4.6 ล้านดอลลาร์ คุณหาร 1.2 ล้านดอลลาร์ด้วย 4.6 ล้านดอลลาร์เพื่อกำหนดมูลค่าการซื้อขายสินทรัพย์ของคุณอยู่ที่ประมาณ 26 เปอร์เซ็นต์ หากการหมุนเวียนของสินทรัพย์ลดลงผลตอบแทนจากส่วนของผู้ถือหุ้นจะลดลง

การงัด

เลเวอเรจเป็นองค์ประกอบสุดท้ายของรูปแบบกำไรเชิงกลยุทธ์ โดยพื้นฐานแล้วเลเวอเรจหมายถึงอัตราส่วนหนี้สินต่อทุนหรือจำนวนหนี้ที่คุณรับเมื่อเทียบกับส่วนของธุรกิจของคุณ คำนวณเลเวอเรจโดยรับหนี้สินรวมของคุณเช่นการจำนองและวงเงินสินเชื่อหมุนเวียนแล้วหารด้วยส่วนของผู้ถือหุ้นทั้งหมดของคุณ หากหนี้สินรวมของธุรกิจของคุณเท่ากับ 2.2 ล้านดอลลาร์และส่วนของธุรกิจของคุณอยู่ที่ 5.9 ล้านดอลลาร์คุณจะได้รับเลเวอเรจประมาณ 37 เปอร์เซ็นต์

ผลตอบแทนของผู้ถือหุ้น

กำหนดผลตอบแทนจากส่วนของผู้ถือหุ้นโดยการคูณอัตรากำไรสุทธิการหมุนเวียนสินทรัพย์และเลเวอเรจ หาก บริษัท ของคุณมีอัตรากำไร 36 เปอร์เซ็นต์การหมุนเวียนของสินทรัพย์ 40 เปอร์เซ็นต์และเลเวอเรจ 37 เปอร์เซ็นต์คุณจะได้รับผลตอบแทนจากส่วนของผู้ถือหุ้นประมาณ 5 เปอร์เซ็นต์ ผลตอบแทนจากส่วนของผู้ถือหุ้นประมาณ 10 เปอร์เซ็นต์ถึง 12 เปอร์เซ็นต์แสดงถึงบรรทัดฐาน

ข้อควรพิจารณาอื่น ๆ

รูปแบบผลกำไรเชิงกลยุทธ์ช่วยให้เกิดรูปแบบที่มองเห็นได้ทำให้เป็นเครื่องมือที่ยอดเยี่ยมในการแสดงให้เห็นว่าการเปลี่ยนแปลงของอัตรากำไรเลเวอเรจหรือการหมุนเวียนของสินทรัพย์ส่งผลต่อธุรกิจอย่างไร นอกจากนี้ยังมีวิธีง่ายๆในการดูและประเมินการเปลี่ยนแปลงเมื่อเวลาผ่านไป รูปแบบธุรกิจเชิงกลยุทธ์ต้องทนทุกข์ทรมานจากปัญหาที่ผลลัพธ์พิสูจน์ได้ว่าน่าเชื่อถือเท่ากับข้อมูลต้นฉบับเท่านั้น หากธุรกิจของคุณไม่เก็บรักษาบันทึกที่ถูกต้องตัวเลขที่คุณได้รับจากการคำนวณจะให้คุณค่าเพียงเล็กน้อย